Zwischen Limit und Market Orders: Innovative Ordertypen im elektronischen Wertpapierhandel

• Main Author: Kunzelmann, Matthias (auth)
• Format: Electronic Book Chapter
• Published: KIT Scientific Publishing 2006
• Series: Studies on eOrganisation and Market Engineering
• Subjects: Spread; Computerbörse; Simulation; Mikrostrukturtheorie; Wertpapierhandel; Marktmodell; Handelssystem; Marktstruktur
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Auf den meisten Wertpapiermärkten stehen Investoren Limit und Market Orders zur Verfügung. Mit der Wahl eines Ordertyps entscheidet ein Investor, ob er das Risiko einer Nichtausführung eingeht oder ob er eine zuverlässige Ausführung wünscht und hierfür implizit eine erhöhte Liquiditätspräm...